马克思主义经济危机理论对当前美国金融危机的启示

刘晋  李大棚  南开大学马克思主义教育学院
[摘  要]美国金融危机自2008年9月开始爆发以来，引起了世界的金融动荡不安。在经济日益全球化的今天，来势迅猛的华尔街金融风暴，席卷了世界各国的金融业，不仅威胁着整个世界的金融体系，而且使整个世界经济陷入低迷之中。面对此次金融危机，马克思主义经济危机理论中关于经济危机的产生原因、可能性与现实性所进行的科学分析、阐释与论断，对于进一步剖析此次美国金融危机产生的实质具有重要的借鉴意义。马克思主义经济危机理论对美国金融危机的现代性的解读以及为当前由美国金融危机所引发的全球性的金融危机所提出的可能性的解决方案与路径仍具有现实的意义。

[关键词]金融危机  资本  生产 信用

美国金融危机自2008年9月开始爆发以来，引起世界的金融动荡不安，也由此使整个世界经济陷入了低迷之中。这场由美国华尔街引发的金融风波沉重打击了世界各国的金融业，使世界众多国家的金融体系甚至面临着崩溃的边缘。怎样着手解决美国金融危机的问题已成为现今美国政府、经济学家、理论学者等所急需关切和解决的问题。150年前的马克思主义经济危机理论仍然具有现实性、有效性和借鉴性，为美国金融危机的发生原因、实质以及解决途径提供了新的视角。

马克思在对资本主义经济危机的实质进行分析时就曾指出，资本主义经济发展的历史，同时也是经济危机周期性地发生的历史，资本主义是在经济周期的不断重复中向前发展的。从1925年英国第一次发生普遍性生产过剩危机开始，每隔8—10年资本主义经济危机就发生一次，而且经济危机的发生过程呈现出一定的规律性，这集中地反映出资本主义生产方式的内在矛盾性与历史局限性。马克思对经济危机的理论阐述从《政治经济学批判大纲》开始，经过《剩余价值理论》的发展，最后在《资本论》中完成对经济危机的理论认识，建立了有关经济周期的基本理论。

一、理论阐述：马克思主义经济危机理论的实质分析

经济危机就现象而论，首先表现为总供给相对于有支付能力的总需求的过剩。而就其实质来说，它是资本的积累过剩，即资本积累相对于它所企求的利润率的过剩。马克思对经济危机的理论阐述是放在整个人类社会的历史发展过程中来考察的。

原始公社时期,人类的交换过程是一种直接的物物交换。参与交换过程的个人既是买者又是卖者，产品的交换存在直接的同一性。这种直接的交换过程是绝对平衡的，也是不经常的,因为在自给自足的自然经济下,人们的多余产品是很少的,因此不可能引发任何形式的经济危机。

当人类社会进入以一般等价物为中介的间接的物物交换阶段，特别是当货币进入流通领域充当一般等价物以后，情况就发生了质的改变。这种以货币为媒介而进行的商品流通过程与直接的产品交换不同。在这种商品流通过程中，由于货币的介入使交换过程被分裂成买和卖两种行为。社会供给与社会需求在空间和时间上出现双重断层，预示着商品流通中可能会出现需求与供给的失衡，这就已经包含着危机爆发形式上的可能性。在封建社会，买和卖的脱节虽然可能发生，但它的影响也只是局部的，不会导致整个社会生产的经济危机,因而商品内在矛盾的对立与冲突还仅仅是局部的，表层的。“在简单商品经济中潜伏着危机的可能性，只有在资本主义制度下才具有现实性和必然性。”【1】“引起危机的实现问题‘只有在本身同时就是再生产过程得流通过程中，这一点才能初次显露出来’，它表明 ‘在商品的简单形态变化时已经显露出来得危机可能性’的发展，他通过资本的运动获得了‘内容’和‘基础’。”【2】

随着资本主义生产方式的建立和生产力的发展，生产社会化与资本主义私人占有制之间的矛盾成为资本主义社会的基本矛盾，经济危机开始由可能性向其实现的必然性转化，同时这一矛盾也是引发经济危机的根本原因。马克思曾经分析指出，在资本主义制度下，资本主义生产资料集中在少数人手中并转化为社会的生产能力，由于社会分工的发展，生产技术的进步，使劳动发展成为社会劳动，再加上世界市场逐渐形成，也由此导致了资本主义生产方式内部的张力进一步扩大。

从资本主义的动力机制上看，资本积累被看作是资本主义经济增长的原始动力，资本家唯一目标是把剩余价值不断地转化为新的追加资本，由此导致资本积累脱离社会需要而无限扩张。同时资本家希望尽可能限制工人的工资以最大限度地推动资本价值增殖。这种现象造成扩大的生产和工人日益降低的消费水平并存，表现为生产无限扩大的趋势与劳动人民有支付能力的需求相对缩小的矛盾,一旦生产普遍超过了工人的有限消费和需求，经济危机就有了爆发的可能。

从资本主义的关系机制上看，资本主义的生产方式建立在社会化大生产基础之上，需要政府进行宏观调控。但是由于生产资料的资本主义私有制和资本主义市场经济竞争的盲目性，使得国家宏观调控与市场微观运行的矛盾日益显露，表现为个别企业内部生产的有组织性和整个社会生产的无政府状态之间的矛盾。当社会生产所要求的比例遭到破坏时，经济危机的爆发便具有了必然性。

从资本信用体系的运行机制看，生产规模的扩大引起信用规模的扩大，而信用的膨胀又反过来促进生产规模的膨胀。二者的相互作用导致生产规模与信贷规模同时扩大。随着信用体系的不断完善，股票、债券等虚拟资本的兴起，以及各种投机活动规模扩大，使信贷规模不断扩大，创造出虚假的市场繁荣景象。但是，手中堆积着大量商品的批发商的资本回流速度却非常缓慢，在这种情况下一旦银行催收贷款，而其为购买商品开出的汇票在商品卖出前到期，那么危机就发生了。

马克思通过对资本主义的生产方式内部运行机制的层层分析与实质性的把握，科学地指出经济危机爆发的根本原因是资本主义基本矛盾。经济危机的可能性之所以首先在资本主义生产方式下转化成为现实性，从本质上讲是由资本主义生产的内部规律决定的。

二、现实解读：马克思主义对当前金融危机的现代性阐释

由于美国传统工业部门在21世纪初发展缓慢，开工不足，各部门之间生产的联系性导致其他经济部门的发展受到限制，整个经济形势开始出现大衰退的迹象。但纽约股市经过不断哄抬，在2008年上半年股价却一直上扬。支撑股市的最重要的要素之一是投资者的信心和对未来的希望，但由于经济呈现持续低迷状态，这种信心和希望也在2008年9月下旬而彻底破灭。广大投资者开始疯狂抛售股票,股市崩溃,投资者的财富几乎一夜之间就化为乌有，迫于生计和信心动摇，人们纷纷赶往银行换兑存款，这就直接导致银行相继倒闭，引起银行的货币体系和信用体系崩溃。

马克思就曾深刻地指出危机以这样一种方式开始，他说：“危机最初不是在和直接消费有关的零售商业中暴露和爆发的，而是在批发商业和向它提供社会货币资本的银行中暴露和爆发的。”【3】从事大规模批发生意的商业资本发生投机崩溃预示着周期性危机开始。同时，产业资本家在资本积累过剩基础上从事的有些投机性的额外交易，也开始逐渐变得疲软而崩溃。囤积投机的崩溃引起商品市场价格的急剧下降，而这种价格以往一直是由投机交易所维持和抬高的。这样一来，以一定的市场价格水平为前提的信用关系，其存在的基础便遭到了破坏，出现了无力偿付债务的连锁危机。

美国次贷问题及所引发的支付危机，其最根本原因是美国房价下跌引起的次级贷款对象的偿付能力下降，归根结底是信用问题。危机爆发后所有的资本和银行都严格限制新的信用，以便保证它们本身用以支付的储备。然而在资本主义生产中，“再生产过程的全部联系都是以信用为基础的”【4】。

“和资本一同发展起来的信用制度由此崩溃时，会更加严重起来，由此引起强烈的严重危机，突然的强制贬值，以及再生产过程的实际的停滞和混乱，从而引起再生产的实际的缩小。”【5】银行倒闭后，随着信用制度崩溃而引起再生产萎缩，大量工商企业的正常运转由于失去了资金支持也相继宣告破产，生产部门不得不加以收缩。工人因此而大量失业，人民生活水平大幅下降，更无力去市场购买商品。这样就造成了资本主义商品市场的崩溃和销售上的一系列困难。“由于借贷资本的绝对不足导致的闲置产业资本的过剩与失业的劳动人口的过剩，不可避免地同时并存。资本主义生产关系与其增长的生产力之间的矛盾明显地暴露出来，导致危机的产生。”【6】

 三、问题的解决：马克思主义经济危机理论指导下的金融危机的治理

 马克思主义经济危机理论对于当前的美国金融危机的治理具有重要的现实意义和启示意义。深入挖掘马克思主义经济危机理论中的现实要素和有效要素并与现实的实践相结合，必将产生实质性的影响。治理美国金融危机从马克思主义经济危机理论中可以获取以下几点启示：

首先，解决当前金融危机，要整顿财政金融体系，恢复银行信用。马克思说：“信用制度以社会生产资料（以资本和土地所有权的形式）在私人手里的垄断为前提，所以，一方面它本身是资本主义生产方式固有的形式，另一方面，它又是促使资本主义生产方式发展到它所能达到的最高和最后形式的动力。”【7】解决美国金融危机，当务之急就是要恢复银行信用。

其次，通过兴办公共工程，增加大量就业机会，进而刺激消费和生产,促进社会秩序稳定。随着信用制度崩溃而引起的再生产萎缩，大批工人被迫失业。工资下降，工人的消费需求减少，造成资本主义商品销售上的一系列困难。在这一时期增加就业机会，可以稳定民心，在增加工人收入的同时促进再生产的进行，以解决生产无限扩大的趋势与有支付能力的需求相对落后之间的矛盾。

再次，对工业加强计划指导。政府拟定各行业公平竞争法规，以防止盲目竞争引起生产过剩。依靠国家力量，把资本主义生产的无政府状态纳入到有控制的轨道上。目前，在资本主义生产中，存在着社会生产的无政府状态与按比例发展的客观规律的矛盾，这就难免引起社会再生产的比例失调。要解决这一矛盾，就要依靠国家力量，改变无政府状态。

最后，生产部门自身要进行固定资本更新，合理分配有限资源，提高自主创新能力。 马克思认为，在整个萧条时期，“价格下降和竞争斗争也会刺激每个资本家采用新机器、新的劳动方法、新的结合，来使他的总产品的个别价值下降到它的一般价值以下”。【8】企业固定资本的更新在促使资本主义经济脱离危机，重新走上恢复和繁荣阶段方面起了很大作用。在危机时期，各生产部门的比例通过固定资本的更新过程基本上得到调整，将资本全部价值投入最有希望的部门。领先部门加大创新力度，通过固定资本更新促进自身发展，可以带动各个生产部门之间的失调的比例关系能够得到修复，以与新的生产关系相适应。一旦各资本间以及资本和劳动之间的关系发生改组与建立在新的生产力水平基础上的新的价格关系相适应，资本就按照经过恢复的利润率再度开始它的膨胀。商品增长顺利，信用制度有弹性地扩张。

“一个长波下降意味着一个萧条的投资时期，当替代性投资重新出现、乘数加速器机制在上升方向上再次起作用时，回升就开始了。对投资需求的刺激将改变整个经济面貌，为新的创新高潮提供舞台。”【9】于是包括繁荣、危机、和萧条这三个阶段的产业周期（或经济周期）又周而复始重新经历一遍。各主要部门的固定资本同时进行更新是每个新繁荣阶段的起点。周期性危机不仅暴露出资本运动的矛盾，而且构成了资本主义发展机制的一个必要的部分。因此我们有理由相信，美国在经历此次经济危机后的调整，经济还会走向繁荣。

参考文献：

【1】蒋正模：《政治经济学教材》第13版[M].上海人民出版社2005年版，第131页。

【2】伊藤诚：《马克思的危机理论的形成》(现代国外经济学论文选 第三辑)[M].商务印书馆1982年版，第167页。

【3】《马克思恩格斯全集》第25卷.人民出版社1974年版，第340页。

【4】《马克思恩格斯全集》第25卷.人民出版社1974年版，第554页。

【5】《马克思恩格斯全集》第25卷.人民出版社1974年版，第283页。

【6】伊藤诚：《马克思的危机理论的形成》(现代国外经济学论文选 第三辑)[M].商务印书馆1982年版,第181页。

【7】马克思：《资本论》第3卷.人民出版社1975年你版，第685页。

【8】《马克思恩格斯全集》(第25卷).人民出版社1974年版，第284页。

【9】雅各布·J·范·杜因：《创新随时间的波动》（《现代国外经济学论文选》第十辑）[M].商务印书馆1986版，第85页。

个人简介：刘  晋   南开大学 马克思主义教育学院 2008届硕士；李大棚  南开大学 马克思主义教育学院 2007届硕士。

论文的写作情况：此篇论文是在美国爆发金融危机的背景下写作的，美国的金融危机从一个方面反映了资本主义经济危机发生的必然性和现实性，同时也是对一百五十年前的马克思主义对资本主义经济危机发生的必然性理论的验证。马克思主义的经济危机理论并没有过时，仍然散发着现实性的光辉。本文把马克思主义经济危机理论与当前的金融危机发生的现实性充分的结合起来，用马克思主义经济危机理论来达到对当前金融危机的现代性阐释。